丹·贊格曾創(chuàng)下了驚人的記錄，18個(gè)月從1.1萬做到1800萬，并上了《財(cái)富》雜志封面人物。值得一提的是，他還曾開過出租車、做過搬運(yùn)工和服務(wù)員，70年代開始接觸股票，但一直是個(gè)“韭菜”，直到90年代，才逆襲成為“傳奇”。
【資料圖】
丹·贊格花了25年的時(shí)間專注于研究圖表，他曾說：“我只依賴圖表形態(tài)、價(jià)格和交易量做出投資決策。我每晚查看400個(gè)圖表，沒有時(shí)間研究那么多指標(biāo)?！?/p>
在競爭激烈的金融市場，很多人成為“韭菜”慘敗離開，當(dāng)然也有人在這里“逆天改命”，實(shí)現(xiàn)“草根”到“大佬”的蛻變。今天小編要聊的這位投資者，他實(shí)現(xiàn)了從包工頭到“韭菜”再到一代“傳奇”的蛻變。
這個(gè)投資者就是丹·贊格，曾創(chuàng)下了驚人的記錄，18個(gè)月從1.1萬做到1800萬，并上了《財(cái)富》雜志封面人物。值得一提的是，他還曾開過出租車、做過搬運(yùn)工和服務(wù)員，70年代開始接觸股票，但一直是個(gè)“韭菜”，直到90年代，才逆襲成為“傳奇”。
在《動量大師-超級交易員圓桌訪談錄》一書中，有關(guān)于丹·贊格的詳細(xì)報(bào)道，感興趣的朋友可以去看一下。
丹·贊格是圖表模式交易網(wǎng)站的首席技術(shù)分析師，也是《贊格報(bào)告》時(shí)事通訊的作者，他花了25年的時(shí)間專注于研究圖表。20世紀(jì)90年代末，在短短18個(gè)月的時(shí)間里，他就將10775美元變成了1800萬美元。
作為一名前泳池承包商，2000年12月，他接受《財(cái)富》雜志采訪，首次獲得了全球范圍內(nèi)的認(rèn)可。此外，他還連續(xù)兩年被《交易者月刊》評選為“年度百強(qiáng)交易員”。他曾在《巴倫周刊》、《福布斯》、《財(cái)富》、《活躍交易者》、《交易者月刊》、《交易者世界》等刊物上發(fā)表文章。
01
從包工頭到超級交易員
據(jù)媒體報(bào)道，丹·贊格在洛杉磯的圣費(fèi)爾南多谷地區(qū)長大，大學(xué)沒讀完，就搬到落基山脈，之后靠開出租、做搬運(yùn)工、在餐廳幫廚度日。當(dāng)時(shí)的他，沒有學(xué)歷，沒有專業(yè)技能，也沒有做過交易，過得不是很如意。之后，他又搬回了洛杉磯，在景區(qū)公司謀得了一份工作。再后來，他獲得了獨(dú)立承包商許可證，成為了一名幫富人修建游泳池的承包商。
雖然到90年代才逆襲成為“傳奇”，但早在1976年，丹·贊格就對市場和交易產(chǎn)生了興趣。他曾在接受采訪時(shí)表示，他的母親很喜歡股票市場，他經(jīng)常和母親一起看電視上的商業(yè)頻道，對華爾街的事情很入迷。在節(jié)目中，圖標(biāo)分析師經(jīng)常會探討圖標(biāo)形態(tài)和周期分析，這很大程度上影響了他，讓他很早就領(lǐng)悟到了技術(shù)分析對交易的重要性。
1978年的一天，他在電視上看到某只股票的價(jià)格是1美元，于是飛奔到比佛利的肯尼迪卡博特公司開設(shè)了一個(gè)1000美元的經(jīng)紀(jì)賬戶，幾周之后以稍微高于3美元的價(jià)格賣出。此次交易，讓他徹底迷上了交易。
之后，他買了一本關(guān)于圖表的書，并會花很長時(shí)間尋找分析師所討論的圖表形態(tài)。他曾嘗試運(yùn)用自己的圖表分析知識購買便宜股票，因?yàn)楫?dāng)時(shí)的他只能買得起這些便宜股票，但令沮喪的是，這些便宜股票中并沒有他所找尋的圖表形態(tài)，因此他一度放棄了圖表分析，也不經(jīng)常進(jìn)行交易。不過在這段時(shí)間里，他仍然通過閱讀財(cái)經(jīng)報(bào)紙和跟蹤股票表現(xiàn)，保持自己對市場的關(guān)注。
1991年，丹·贊格拿出了10萬美元開始做交易，他在屋頂上放了一個(gè)巨大的衛(wèi)星天線，用BMI和live wire來連接圖表實(shí)時(shí)報(bào)價(jià)。當(dāng)時(shí)，海灣戰(zhàn)爭剛剛開始，市場急劇上漲，丹·贊格很快把10萬美元變成了44萬美元，他覺得自己正在通往財(cái)富之路上。然而市場的調(diào)整很快擊碎了他的美夢，他的44萬美元變成了22萬美元。
在接下來的6年里，他試圖再把22萬美元恢復(fù)到44萬美元，結(jié)果卻走向破產(chǎn)，在此之前，他甚至想不到自己會破產(chǎn)，此次破產(chǎn)，讓他倒欠經(jīng)紀(jì)人225美元，沒有更多現(xiàn)金再投入市場的他不得不賣掉一輛車來籌集資金。后來他將賣車的11000美元存入經(jīng)紀(jì)賬戶，除了還掉225美元的債務(wù)，他還剩下10775美元用于交易。
大虧后的丹·贊格總結(jié)了一些教訓(xùn)，例如永遠(yuǎn)不會讓輕信蒙蔽雙眼，也不會再讓它們阻礙自己的交易。他暗暗發(fā)誓，“我再也不會盲目地相信了，我知道，我在市場上讀到的任何東西，都是在誤導(dǎo)我，使我無法從交易的贏家中獲利。”
從那時(shí)起，丹·贊格開始馳騁于市場的起落中。再后來，他在18個(gè)月里，把1萬1千美元做到1800萬美元，被大部分人熟知。2000年12月，他接受財(cái)富雜志采訪時(shí)公布的數(shù)字顯示，他的盈利繼續(xù)擴(kuò)大，在23個(gè)月的時(shí)間里，盈利達(dá)到了4200萬美元。
02
丹·贊格11種基本圖表模式
丹·贊格花了25年的時(shí)間專注于研究圖表，他曾說：“我只依賴圖表形態(tài)、價(jià)格和交易量做出投資決策。我每晚查看400個(gè)圖表，沒有時(shí)間研究那么多指標(biāo)”。
01 杯柄模式
杯柄模式是在強(qiáng)勁上漲后的調(diào)整形態(tài)。一般來說，一只股票會有大約2到4個(gè)月的劇烈波動，然后通過市場調(diào)整，回調(diào)時(shí)該股將遇到拋售而下跌，較前高點(diǎn)下跌約20%至35%，調(diào)整的時(shí)間一般在8到12周之間，這取決于整體的市場狀況。
當(dāng)價(jià)格上漲試圖挑戰(zhàn)前高點(diǎn)時(shí)，就會受到那些在前高點(diǎn)處或附近買入的人的賣出壓力。這種賣壓將使股價(jià)帶來下跌和橫盤整理，時(shí)間大概是4天至3周。
手柄的部位通常比前高點(diǎn)低5%，若是較低的手柄通常是有缺陷的股票，也意味著較高的失敗風(fēng)險(xiǎn)。
買入時(shí)機(jī)，是當(dāng)它升至手柄的頂部新高時(shí)，而不是觸及在8至12周前的前高點(diǎn)時(shí)。
這是最好和最可靠的形態(tài)之一，需要注意的是，擁有這種形態(tài)的最佳股票通常出現(xiàn)在市場調(diào)整充分后的市場走勢開始之時(shí)，而不是在市場大幅上漲期間或結(jié)束時(shí)。
02 平底
平底是一種在任何時(shí)間跨度內(nèi)水平移動的圖表模式。這個(gè)模式形態(tài)可以獲得非常強(qiáng)勁的上漲，我們要尋找的是，當(dāng)股票價(jià)格保持在水平或大致相同的水平，并且成交量出現(xiàn)枯竭，在這個(gè)平底的頂部畫一條趨勢線，當(dāng)股價(jià)突破趨勢線并且成交量放大時(shí)買入。
03 上升三角形
上升三角形是對稱三角形的一種變體，通常被認(rèn)為是在上升趨勢中最可靠的看漲形態(tài)。三角形的頂部是平的，而三角形的底部則是向上傾斜的。
在上升三角形中，股票超買，價(jià)格反轉(zhuǎn)回落。隨后，買盤重新進(jìn)入市場并且價(jià)格很快達(dá)到歷史高點(diǎn)，達(dá)到高點(diǎn)后再次回落。隨后買盤會重新出現(xiàn)，盡管價(jià)格會比之前的更高。價(jià)格最終突破了前高點(diǎn)，隨著新買盤的到來，價(jià)格會被推得更高。
在對稱三角形的情況下，突破通常伴隨著成交量的顯著增加。
04 拋物線
拋物線形態(tài)可能是最受推崇和的模式之一，這種模式可以讓你在最短的時(shí)間內(nèi)獲得最大最快速的回報(bào)。一般來說，你會在一個(gè)主要的市場上漲結(jié)束時(shí)或接近結(jié)束時(shí)找到一些這樣的模式，這種模式是多個(gè)基地后形成突破所得到的最終結(jié)果。
05 楔形
楔形的形成在外觀上也類似于一個(gè)對稱的三角形，因?yàn)橼厔菥€會在它們的頂點(diǎn)相交，然而，楔形的區(qū)別在于明顯的傾斜，上下兩邊都是傾斜的。與三角形一樣，成交量在楔形形成時(shí)應(yīng)減小，而在楔形分散時(shí)應(yīng)增大，以下是一個(gè)典型的楔形趨勢模式：
下降的楔形通常被認(rèn)為是看漲的，通常出現(xiàn)在上漲趨勢中。但它也可以在下降趨勢中出現(xiàn)，然而，這意味著總體上仍是看漲的，這個(gè)圖表模式由一系列較低的高點(diǎn)和較低的底部組成。
上升的楔形通常被認(rèn)為是看跌的，通常出現(xiàn)在下跌趨勢中。它們也可以在上升趨勢中找到，但通常仍被視為看跌。上升的楔形由一系列更高的高點(diǎn)和更高的底部組成。
06 通道
通道模式通常被認(rèn)為是中繼模式。它們是優(yōu)柔寡斷區(qū)，通常是朝著趨勢的方向變動。
當(dāng)然，趨勢線在矩形區(qū)中平行運(yùn)動，代表目前供需幾乎平衡。買家和賣家似乎也勢均力敵。相同的“高點(diǎn)”會不斷被挑戰(zhàn)，同樣的“低點(diǎn)”也會不斷被挑戰(zhàn)，股票在兩個(gè)明確設(shè)定的參數(shù)之間搖擺不定。
雖然成交量似乎不像在其他模式中那樣受到影響，但通常在模式中成交量會減少，但與其它股票一樣，成交量在突破時(shí)應(yīng)該要顯著放大。
07 對稱三角形
對稱三角形可以說是優(yōu)柔寡斷的區(qū)域，市場停滯不前，未來走向受到質(zhì)疑。通常情況下，當(dāng)時(shí)的供求力量被認(rèn)為幾乎相等。
推動股價(jià)上漲的買盤很快遇到賣壓，而股價(jià)下跌則會被視為逢低買入。
每一個(gè)新的較低的高點(diǎn)和較高的底部，變得比前面更窄，形成一個(gè)側(cè)面三角形的形狀。（在這段時(shí)間里，成交量有下降的趨勢。）
最終，這種優(yōu)柔寡斷會結(jié)束，通常會從這種形態(tài)后開始爆發(fā) （通常是在巨額成交量的情況下）。
研究表明，對稱三角形會壓倒性地向趨勢的方向逆轉(zhuǎn)，在我看來，對稱三角形是很好用的圖表模式，應(yīng)該作為中繼模式來進(jìn)行交易。
08 下降三角形
下降三角形也是對稱三角形的一種變體，通常被認(rèn)為是看跌的，通常出現(xiàn)在下行趨勢中。
不像上升的三角形，這次三角形的底部看起來是平的。三角形的頂部的一面是向下傾斜。價(jià)格會下跌到超賣的程度，然后在低點(diǎn)出現(xiàn)試探性買盤，價(jià)格回升。然而，更高的價(jià)格吸引了更多的賣家，價(jià)格不斷挑戰(zhàn)前低點(diǎn)。接下來，買家再一次試探性地重新入市買進(jìn)，不過，價(jià)格升高，再一次吸引了更多的賣家。最終賣家控制住了局面，突破了這一模式的前低點(diǎn)，而之前的買家則急于拋售頭寸。
與對稱三角形和上升三角形一樣，在圖形的形成過程中，成交量會不斷減少，直到突破之時(shí)放大。
09 旗幟和三角旗形態(tài)
旗幟和三角旗形態(tài)可以被歸類為中繼模式，它們通常只代表動態(tài)中的短暫停頓，通常出現(xiàn)在一個(gè)快速的大幅上漲之后，通常會在同一方向再次上漲。研究表明，這些模式是比較可靠的中繼模式。
1）牛市旗幟的特點(diǎn)是較低的高點(diǎn)和較低的底部，傾斜方向與趨勢的相背，但與楔形線不同的是，它們的趨勢線是平行的。
2）看跌信號由更高的高點(diǎn)和更高的底部組成，“熊市”旗幟也有逆趨勢傾斜的趨勢。它們的趨勢線也是平行的。
三角旗看起來很像對稱的三角形，但三角旗形態(tài)通常在大?。ú▌有裕┖统掷m(xù)時(shí)間上都較小，成交量通常在停滯期間收縮，在突破時(shí)放大。
10 頭肩形
頭肩形通常被認(rèn)為是反轉(zhuǎn)形態(tài)，出現(xiàn)在上升趨勢中是最可靠的。最終，市場開始放緩，供需的力量被普遍認(rèn)為是平衡的。
賣家在高點(diǎn)（左肩）出貨，開始試探性的下跌。買家很快回到市場，并最終推高至新高（頭）。然而，新的高點(diǎn)很快回落，又會再次經(jīng)受下跌考驗(yàn)（頸線延續(xù)）。試探性的買盤再度出現(xiàn)，市場再次反彈，但未能打破此前的高點(diǎn)。（最后一個(gè)頂部被認(rèn)為是右肩。）
成交量在頭肩形模式中非常重要。成交量一般跟隨左肩價(jià)格上漲。然而，頭是在成交量減少的情況下形成的，表明買家不再像以前那樣咄咄逼人。而右肩的成交量甚至比頭部還要小，這表明買家可能已經(jīng)筋疲力盡了。
新的賣家進(jìn)入，以前的買家退出，當(dāng)市場突破領(lǐng)口時(shí)，圖表就完整了。（突破時(shí)成交量會放大。）
11 倒頭肩形
頭肩形態(tài)的圖表有時(shí)會顛倒。倒頭肩形態(tài)通常出現(xiàn)在下降趨勢中。倒頭肩形態(tài)值得注意的是成交量方面。
1）倒立的左肩應(yīng)該伴隨著成交量的增大。
2）倒立的頭部應(yīng)在較小的成交量中形成。
3）然而，從頭部的反彈應(yīng)該比從左肩的反彈表現(xiàn)出更大的成交量。
4）倒立右肩的成交量應(yīng)該是最小的。
5）當(dāng)股價(jià)反彈到頸線時(shí)，成交量應(yīng)該會大幅增加。
新的買家進(jìn)入，以前的賣家退出。當(dāng)市場突破頸線時(shí)，圖表就完整了。（突破時(shí)成交量會增加。）
